先说主题：在线教育+远程办公+在线医疗+网络游戏=云计算，IDC。

历史总是惊人的相似：17年前，一场非典疫情重塑国内经济结构，以餐饮、旅游为代表的的实体经济遭遇重创，而电商、游戏行业大爆发；

17年后，新冠病毒导致的肺炎疫情同样使得线下消费行业再次面临冰封，而延迟复工、开学，使得在线教育、远程办公、在线医疗、网络游戏的需求迎来大爆发。但是这些最终都无法绕开云计算。

举个例子：这几天马上中小学在线课程要开了，目前的情况情况下，如果上线课程卡卡卡，那么云计算就爆爆爆，IDC就增增增。就这么简单暴力。

数据中心（IDC）是集中计算、存储数据的场所。数据中心主要提供互联网基础服务，一般需具备完善的硬件及服务，如：高速互联网接入带宽、高性能服务器、可靠的机房环境等。

IDC服务商为客户提供互联网基础平台服务（服务器托管、虚拟主机、邮件缓存、虚拟邮件等）以及各种增值服务（场地的租用服务、域名系统服务、负载均衡系统、数据库系统、数据备份服务等）。

1、云计算高速增长，激发IDC需求

国际：整个云计算市场的增长依旧强劲。2019年谷歌云业务的增长速度从前一年的44%上升到去年的53%，创造了89亿美元的营收。亚马逊AWS在2019年的营收约为350亿美元，同比增长37%。Azure在2019年的营收为164亿美元，较上年增长39%。微软2019年的商业云收入为447亿美元，同比增长39%。

国内：云市场处于高速增长阶段，IasS欣欣向荣。根据信通院《云计算发展白皮书（2019）》，2018年中国公有云市场规模为437.4亿元，同比增长65.2%，预计到2022年市场规模将达到1731.3亿元，2015-2021年CAGR为49.8%。私有云市场规模达525.4亿元，同比增长23.1%，预计到2022年市达到1171.6亿元。公有云细分市场中，IasS增长最为迅速，2012-2018年IasS占公有云市场比重由15%大幅提升至62%。

云服务商同时是IDC的重要客户，云计算的蓬勃发展将激发IDC需求。

2、全球IDC市场竞争格局

前三家是Equinix、DigitalRealty和NTT在托管市场位居前三，且市场份额大幅领先，其中份额最高的Equinix占比高达13%，这与其积极的并购策略息息相关。总体而言，这三家公司目前控制着全球市场近28％的市场份额，与之最接近的竞争对手是KDDI/ Telehouse和中国电信，均拥有3％的市场份额。

3、国内IDC 概况

2014年中国IDC业务市场总规模372.2亿元，2018年中国IDC业务市场总规模达1228亿元，同比增长29.8%。预计2020年市场规模将突破2000亿元。

从全国范围来看，北京、上海、广州、深圳等一线城市数据中心资源最为集中，其上架率达到60%-70%。但受限于地区承载能力，新建增速正在逐步放缓，可用资源有限，租用价格相对较高，相比而言，其周边地区尚有充足的可用数据中心资源，网络质量、建设等级及运维水平也较高，总体租用价格成本相对较低。

2018年底，利用率方面，国内数据中心总体平均上架率为50.69%。其中，超大型数据中心的上架率为29.01%，大型数据中心上架率为50.16%，中小型数据中心上架率为54.67%。北上广深数据中心上架率达到60%-70%，表现出相对饱和的局面，部分西部省份上架率低于30%。

2020年这次春节宝信的idc 几乎100%运行！！！！！！

4、IDC竞争格局

电信运营商+第三方，且第三方开始发力

我们根据信通院对于2017及2018年IDC市场收入的预测以及各家公司对应年度IDC相关业务收入（不含云计算），计算出2017年、2018年IDC市场份额构成。

我国IDC市场依旧以运营商为主导，三大运营商合计占比超过50%，但运营商整体占比呈下降趋势。剩余市场较为分散，2018年第三方网络中立的数据中心服务商中占比最高的万国数据（还原约20%带宽收入后）占4.1%，世纪互联、宝信软件、鹏博士、光环新网、数据港分别占4.0%/2.0%/1.6%/1.5%/1.1%，万国数据市场份额提升最快。

基础电信运营商代表企业:中国电信、中国联通、中国移动等；云服务商代表企业:阿里云、腾讯云、华为云、UCloud、金山云等；专业IDC服务商代表企业:光环新网、鹏博士、网宿科技、世纪互联、万国数据，科华恒盛、浙数文化等。

目前国内IDC市场由基础电信营业商所主导，2018年国内三大电信运营商合计占据71.97%的市场份额，中国电信、中国联通、中国移动分别占据41.34%、21.42%和9.21%的市场份额。

第三方数据中心服务商由于业务布局较为专一，业务重点更为清晰，提供IDC服务的专业性和及时性显著优于其他厂商。云计算及其它互联网厂商以自身需求为切入IDC市场的出发点，通过自建或定制化模式参与IDC建设。BAT等大型互联网/云计算厂商开始与第三方IDC服务商合作或共建数据中心，采用自建或定制化模式进行数据中心及相关IT设备的部署，其中，阿里巴巴相继在张北、深圳、上海、青岛等地定制数据中心；腾讯在上海、深圳、重庆、天津进行东南西北数据中心部署，也有部分云计算厂商开始尝试自建数据中心。

万国数据（美国上市）的数据中心规模大扩张快，对比海外同行成长空间仍大。截至2019Q2公司数据中心机柜服务面积达到18万平方米，同比增长41%，折合机柜约7.2万个，签约率为93.7%，目前已使用面积为12.7万平，同比增长47%，折合机柜约5.1万个。按待建面积折合机柜数可达10.3万个。

世纪互联（美国上市）创立于1999年，并于2011年4月在美国纳斯达克上市，是国内IDC行业的标志性公司，规模处于业内领先水平。2018年实现营业收入34亿元，共有30654架机柜，公司近年处于业务转型阶段，公司2019-2021年三年计划分别新增机柜6000-8000/15000/15000个。也就是2019年大约4万个机柜，2020目标5.5万个机柜。

光环新网：公司自2014年以来通过持续自建和并购，快速提升IDC机柜保有量。公司通过收购上海明月光学、科信盛彩、德信致远和中金云网等，获得上海嘉定、太和桥、房山、和中金云网高等级数据中心。2018年底运营机柜数约3万台，通过并购科信盛彩100%的股权增加8100个，其他新增大概6000个，2019年大概机柜数4.4万个，。通过持续的并购和整合，未来有望形成10万台机柜的保有量。

鹏博士：2018年下半年，将云网业务从互联网接入部门拆分出来成立独立事业部，在北京、上海、广州、深圳、武汉、成都等多个城市建立了分布式可商用的高标准T3+、T4+级数据中心机房，2018年底，总面积超过20万平米，总机柜数约3万个，服务器总装机容量超过33万台。鹏博士计划在现有业务的基础上，2019年内增加2万到3万个机柜（也就是目前机柜数在5-6万个）。明年以及后年，他们的发展目标是达到15万个机柜，年营收破百亿。

宝信软件：由宝钢控股，从2013年10月起通过一系列股权融资和自筹资金在上海市宝山区先后完成建设宝之云一/二/三期IDC项目，成为上海最大的数据中心产业基地，公司以批发业务为主，2018年产业规模近20000个机柜，服务外包业务（包含信息系统、轨道交通车辆系统控制部件的维护及维修、云计算运营服务、IDC运营服务）实现营业收入12.9亿元。2019年的宝之云四期规划新增机柜9000个，2019年开建的的武钢大数据产业园将新增机柜18000个。宝信软件2019年交付机柜3万个，2019年预计能再落地2-3w个新指标，对应2020年能有5w个左右。

数据港：：是A股中专注提供IDC托管服务的公司，2016年上市，规模尚小但成长迅速，以批发型业务为主，与阿里巴巴合作紧密。2018年实现营收9.1亿元，同比增长75%。目前公司部署机柜10467台，我们预计上架率约80%，在建机柜数约19000台，预计到2019年底投入运营的机柜数约2万个，在手订单全部建成投产后可达近30000台的规模。钉钉用的主要是数据港的IDC。

科华恒盛：在广州拥有广州乾昇名美数据中心，广东德昇数据中心，广东科云数据中心三大数据中心。目前三大数据中心建成可售的机柜约9000个，拥有大型互联网公司、政务、金融等客户。自建数据中心可售机柜数量1.6万余个。

浙数文化：2013年，公司收购杭州边锋、上海浩方，搭建数字娱乐平台；2016年，公司投建包括浙江大数据交易中心、杭州富春云科技有限公司、大数据创客中心、大数据产业基金在内的“四位一体”大数据产业生态圈；2017年，公司全盘剥离新闻传媒类资产，全面向互联网数字文化产业集团转型。背靠杭州这个互联网中心，潜力不可小觑。2018年富春云向浙江移动杭州分公司提供约1000个机柜的IDC（6年合同6亿），2019年3月，“富春云”与杭州电信(最终用户为阿里)签订协议，租赁期6年，每年1亿元租赁费用，大数据业务步入正轨。截至2019年中公司已建成的4300组机柜全部售出（网易1000，阿里2000，高端客户1000），2019年底将建成全部6900组机柜。

4、数据中心IDC是否可以很快增加？非也

北上深等核心一线城市对IDC政策趋严。《北京市新增产业的禁止和限制目录(2018年版)》要求全市层面禁止新建和扩建互联网数据服务、信息处理和存储支持服务中的数据中心(PUE值在1.4以下的云计算数据中心除外)，中心城区全面禁止新建和扩建数据中心。

上海规定到2020年，全市互联网数据中心新增机架数严格控制在6万个以内，新建/改建互联网数据中心PUE值严格控制在1.3/1.4以下。

深圳市发改委强调要建立完善能源管理体系，实施减量替代，严控数据中心的能源消费新增量，同时强化技术引导，PUE低于1.25的数据中心可享受新增能源消费量40%以上的支持。浙江要求数据中心年增长率控制在30%以下，至“十三五”末，数据中心机架数不超过25万个。

国家对数据中心相关政策指引IDC向着绿色节能发展。近年来工信部针对IDC的政策越来越强调PUE（电力使用效率），2019年2月《关于加强绿色数据中心建设的指导意见》提出，到2022年，数据中心平均能耗基本达到国际先进水平，大型和超大型数据中心设计PUE不高于1.4，改造既有大型、超大型数据中心PUE不高于1.8。IDC运营商面临越来越严格的监管，设计运维能力强、能合规控制能耗的公司有望获取更多市场份额。

写在最后：

在此次疫情影响下，在线教育+远程办公+在线医疗+网络游戏等需求持续升级，腾讯8天紧急扩容超过10万台云主机，投入的计算资源超过100万核，这在腾讯云的历史上尚属首次，这应该也是中国云计算史上前所未有的记录。受疫情影响，在家办公需求暴涨。从1月29日开始到2月6日，腾讯会议每天都在进行资源扩容，日均扩容云主机接近1.5万台，8天总共扩容超过10万台云主机，共涉及超百万核的计算资源投入。

2020年这次春节宝信的idc 几乎100%运行！！！！！

这将需要提高IDC上架率，同时因为供不应求，价格必将上升，也就是对于IDC企业来讲，将迎来量价齐升的戴维斯双击！！！！！

接下来超大型数据中心建设和IDC行业的兼并收购或将同步展开，专业IDC服务商一方面快速进行数据中心建设，一方面通过并购、整合迅速扩大规模，凭借技术、性能、成本与服务等方面优势，将获得更大市场份额。

当然为了将来的行业的发展需求，构建大规模、绿色化、虚拟化、自动化及安全性为一体的新一代数据中心也是互联网前沿规划设计发展的趋势。

希望疫情早点过去，我们比较可以炒股，也可以去外面快乐的玩耍！

作者：寻找基石

免责声明：文中所有观点仅代表作者个人意见，对任何一方均不构成投资建议。

版权保护：著作权归原创作者所有，欢迎转发并注明出处。